4月18日，中國人民銀行、國家外匯管理局印發(fā)《關于做好疫情防控和經(jīng)濟社會發(fā)展金融服務的通知》（以下簡稱《通知》），提出加強金融服務、加大支持實體經(jīng)濟力度的23條政策舉措。其中6項措施涉及優(yōu)化外匯業(yè)務辦理、促進外貿(mào)出口平穩(wěn)發(fā)展。外貿(mào)企業(yè)迎來多個外匯政策“大禮包”，特別是中小企業(yè)，可享受到更多便利化措施。
越誠信越便利 中小企業(yè)迎接更多政策利好
在提升貿(mào)易便利化水平方面，本次《通知》將優(yōu)質企業(yè)貿(mào)易外匯收支便利化政策擴大到全國，鼓勵銀行將更多優(yōu)質中小企業(yè)納入便利化政策范疇。
“所謂的優(yōu)質企業(yè)外匯收支便利化政策，主要是指審慎合規(guī)的銀行在為誠信合規(guī)、內控完備企業(yè)辦理外匯業(yè)務時，可享受更多的便利化措施。政策實施以來，企業(yè)的資金結算效率提升了50%以上?！蓖鈪R局有關部門負責人表示。
本次《通知》還意味著中小企業(yè)將享受到同樣的紅利。上述負責人解釋，本次《通知》的一大亮點就是突出對中小企業(yè)的支持，明確將中小外貿(mào)企業(yè)作為享受便利化政策紅利的重點，助力企業(yè)“簡流程、降成本”，讓外匯結算“秒申請、分鐘辦”。
《金融時報》記者從外匯局有關業(yè)務負責人處了解到，如支付等值5萬美元以上的服務貿(mào)易費用，可以不用事前核驗《服務貿(mào)易等項目對外支付稅務備案表》，大大提升了企業(yè)資金周轉效率。同時，業(yè)務辦理流程也得到簡化，例如優(yōu)質外貿(mào)企業(yè)貨物貿(mào)易特殊退匯業(yè)務，無須事前在外匯局登記，可直接在銀行辦理。
“總體來看，優(yōu)質外貿(mào)企業(yè)貿(mào)易外匯收支便利化政策的實施，旨在推動形成‘越誠信、越便利’‘越合規(guī)、越自主’的導向，有助于營造更優(yōu)質的營商環(huán)境?！痹撠撠熑吮硎?。
不僅如此，在當前以中小企業(yè)為主的跨境電商等貿(mào)易新業(yè)態(tài)發(fā)展趨勢下，為適應小額、海量、電子化的交易特點，本次《通知》還提出進一步豐富結算渠道，降低結算成本，促進外貿(mào)出口發(fā)展。
《金融時報》記者從外匯局了解到，近年來，外匯局不斷優(yōu)化跨境電商外匯結算業(yè)務政策。目前，已有21家支付機構、12家銀行可為貿(mào)易新業(yè)態(tài)市場主體提供結售匯以及相關資金收付的服務，2021年，前述機構共提供相關服務19億筆。
而本次《通知》提出的豐富結算渠道，是希望支持更多符合條件的支付機構和銀行來實施這項業(yè)務，以推動跨境電商這種貿(mào)易新業(yè)態(tài)的資金結算更加安全便捷，更好地滿足中小企業(yè)從事跨境電商的便利化結算需求。
“中小企業(yè)將享受到越來越多的便利?！蓖鈪R局有關部門負責人表示。除了前述提到的貿(mào)易便利和資金結算便利，在跨境融資方面，外匯局進一步便利中小微高新技術等企業(yè)跨境融資，支持企業(yè)充分利用境內、境外兩個市場、兩種資源，幫助企業(yè)降低財務成本等?！啊锻ㄖ窋U大了外債便利化額度試點主體范圍。在原高新技術企業(yè)基礎上，首次增加了專精特新中小企業(yè)；允許非金融企業(yè)多筆外債共用一個外債賬戶；支持企業(yè)以線上方式申請外債登記等?！鼻笆鲐撠熑吮硎?。
人民幣匯率雙向波動、彈性增強 多措并舉助力企業(yè)匯率避險
本次《通知》的另一個重要內容是完善企業(yè)匯率風險管理服務。
《金融時報》記者在此前采訪中了解到，隨著近年來人民幣匯率市場化水平日益提高，人民幣匯率雙向波動、彈性增強，越來越多的市場主體感慨“賭匯率，不靈了”。一些曾經(jīng)選擇“持幣觀望、伺機結匯”策略的企業(yè)表示，隨著匯率雙向波動，即期結匯匯率經(jīng)常與簽訂訂單時的匯率不同，匯率風險管理變得更加重要。
“近年來，隨著匯率雙向波動成為‘主旋律’，如果不能堅持匯率風險中性原則，匯率變化可能會帶來一定額外匯兌收益，但也可能會帶來額外匯兌損失。”外匯局有關部門負責人表示。
實際上，為了讓市場主體了解到匯率避險工具的重要性，牢牢樹立風險中性理念，外匯局做了多方努力。外匯局副局長、新聞發(fā)言人王春英多次通過季度發(fā)布會強調企業(yè)要堅持匯率風險中性，做好匯率風險管理。此外，還通過在國家外匯管理局官方微信公眾號上開設“企業(yè)匯率風險管理”專欄，啟動“企業(yè)匯率風險管理”宣傳活動等多重方式引導企業(yè)樹立風險中性意識。
在這方面，一些大型企業(yè)往往會通過多年經(jīng)驗建立一套完整的匯率避險流程，而中小微企業(yè)由于缺乏專業(yè)的金融人才，對匯率風險或認識不足，或不了解、不知道如何選擇合適的匯率避險工具，匯率避險工作不易開展。
“這就對銀行等機構提出了更高要求?！蓖鈪R局有關部門業(yè)務負責人解釋，《通知》提到要強化銀政企合作，就是通過銀行、政府、企業(yè)合作的方式，進一步降低企業(yè)參與衍生品交易的成本。
在“降成本”方面，中國外匯交易中心已率先行動。《通知》表示，2022年，中國外匯交易中心免收中小微企業(yè)外匯衍生品交易相關的銀行間外匯市場交易手續(xù)費。
《金融時報》記者了解到，2021年7月至12月，中國外匯交易中心已減半收取中小微企業(yè)外匯衍生品交易相關的銀行間外匯市場交易手續(xù)費，惠及50家金融機構服務的1.3萬余家中小微企業(yè)，減免手續(xù)費260多萬元人民幣，對應1.07萬億元人民幣外匯衍生品規(guī)模。據(jù)測算，2022年，中國外匯交易中心免收中小微企業(yè)外匯衍生品交易相關的銀行間外匯市場交易手續(xù)費預計超過1100萬元人民幣，對應2.3萬億元人民幣外匯衍生品規(guī)模。此舉將進一步引導金融機構向企業(yè)讓利，支持中小微企業(yè)更好參與匯率風險管理服務。
此外，除了直接的匯率避險工具外，出口信用保險有望發(fā)揮更大的增信保障作用?！锻ㄖ诽岢?，要引導保險機構做好對中小微外貿(mào)企業(yè)的金融服務，進一步提高保險理賠效率。
對于《通知》提出的深化“政保銀企”四方合作，通過跨境金融服務平臺“出口信保保單融資”應用場景，《金融時報》記者了解到，早在2021年5月，外匯局就會同中國出口信用保險公司利用外匯局跨境金融服務平臺合作推出“出口信保保單融資”應用場景，平臺以總對總方式接入信用保險保單等信息，建立跨部門信息共享、銀企間投保及質押物單證有效核驗、銀行間貿(mào)易融資信息實時互通機制，實現(xiàn)“政保銀企”數(shù)據(jù)互聯(lián)互通，能提升企業(yè)融資信用，增強銀行貿(mào)易背景真實性審核能力，降低融資業(yè)務風險，有效增加融資供給，進一步發(fā)揮信保的融資促進作用。目前，該場景正在江蘇、山東、廣東等12個地區(qū)開展試點。
外匯局有關部門負責人表示，后續(xù)將持續(xù)擴大與信保的合作范圍，拓展中小企業(yè)綜合保險、小微信保易等險種融資支持，增加企業(yè)融資受眾范圍，為緩解企業(yè)融資難問題提供更多途徑。
深化外匯領域改革開放 便利境外投資者進入境內證券市場
《金融時報》記者梳理發(fā)現(xiàn)，本次《通知》提到的多項措施，既是對疫情沖擊下外貿(mào)企業(yè)的紓困救急之舉，也是對此前外匯領域改革開放措施的延續(xù)和升級。例如，《通知》提出，推動銀行間和交易所債券市場統(tǒng)一準入標準，簡化入市流程，完善境外投資者投資境內債券市場資金管理。
外匯局有關部門負責人對《金融時報》記者透露，隨著《通知》的發(fā)布，外資投資境內債券市場資金管理規(guī)則有望進一步完善，跨境資金匯出入政策將進一步優(yōu)化。
業(yè)內人士分析，這一舉措有利于進一步推動中國債券市場整體對外開放，提升境外投資者投資中國債券市場的便利程度，吸引更多境外投資者進入中國債券市場。
此外，在便利境外機構投資者方面，前述負責人表示，后續(xù)相關投資登記手續(xù)有望進一步簡化，條件成熟的時候，境外機構投資者（QFII/RQFII）辦理境內證券期貨投資資金登記業(yè)務，將會下放至相關銀行，流程將更加便利，更好地滿足境外投資者對中國證券市場不斷增長的投資需求。
- 電話： 025---82230893
- E-mail：mga@mgagroup.net
- 地址： 南京市建鄴區(qū)金沙江西街9號南京國際青年文化中心J座20樓
- 公眾號：美江財顧
? 2021 美江國際財務顧問集團有限公司 All rights reserved 蘇ICP備2021042371號-1